#下半年投资整活#2023年以来,A股市场各类风格切换迅速,行业间也呈现出较强的快速轮动特征。今年以来,国内权益市场整体较为震荡,多数宽基指数飘绿。
因此,对于普通投资者来说,在众多行业中“万里挑一”实属不易,直接all in单个行业赛道更是可能会面临较大的波动风险。不想承担较大的波动风险的投资者,可以试试行业均衡配置策略。
均衡风格因为要覆盖多个行业的投资,必须对各个行业均有较强的把握能力,而一般只有深耕市场良久的老将才会有如此深厚的投研功力。基金经理刘俊文是业内的“均衡名将”。拥有超7年从业经验,专注基本面,以绝对收益为导向,在安全边际的基础上寻找确定性价值,努力为投资者创造良好的投资体验,力求以多维度捕捉超额收益。把握宏观及行业的核心变量,力争在各种情境下实现较佳的行业配置,并通过适当的择股择时、行业对冲控制回撤。
在这样的市场背景下,新锐基金经理刘俊文管理的鑫元价值精选混合A(OTCFUND|005493)表现出较强的韧性。自刘俊文2022年10月任职以来表现也十分亮眼,鑫元价值精选A收益率4.10%,远超同期业绩比较基准%。且各阶段同类排名前列,对于对当前市场不明了的情况下,选择均衡混合类基金确实是非常不错的选择。
作为新锐基金经理,刘俊文在这样复杂的市场环境下,能取得这样的业绩,确实能够表现出经理的能力确实值得信赖。
鑫元价值精选基金深入分析并判断流动性趋势、市场趋势、盈利趋势,顺应基本面大势进行配置。投资组合中股票投资比例为基金资产的0%-95%,通过港股通投资港股的比例不超过50%,灵活参与股债机会。利用不同种类资产之间的负相关性,降低组合整体的波动率水平。兼顾收益与回撤,力争实现组合资产的长期稳定增值,以及投资收益的持续性和可复制性。
刘俊文任职鑫元价值精选基金经理后,采取较为积极的策略,将股票仓位控制在较高水平,并调仓重配电力板块,同时加大港股配置,旨在通过行业组合降低宏观环境的不确定,寻找确定性机会。通过深入分析并判断流动性趋势、市场趋势、盈利趋势下,顺应基本面大势进行配置,投资组合中股票投资比例为0%-95%,可投港股比例不超过50%,灵活参与股债机会。
刘俊文投资目标是想要为基金持有人创造一个比较好的投资体验,最大程度控制住回撤,以及追求绝对收益。多策略结合可以利用不同种类资产之间的负相关性,降低组合整体的波动率水平。兼顾收益与回撤,力争实现组合资产的长期稳定增值,以及投资收益的持续性和可复制性。
此外,投研团队的支持也为鑫元价值精选提供了坚实后盾。鑫元研究团队以“快、准、稳”的特点持续为基金经理提供投研支持,因此,一个实力强劲的投研团队及经验丰富的基金经理,获得不错的优异成绩也是理所应当了。
最后,回到我们的投资初心来,财富增长的关键不在于短时间内的输赢,而在于长期能否持续复利,所谓“慢慢变富”才是正道。配置均衡风格基金是应对分化市、结构市的一种好策略,享受投资收益的同时有效降低基金净值波动,平滑的持有体验更能拿得住基金,“执着于在长跑中胜出”。@鑫元基金