在公募基金费率改革的大背景下,7月初以来,多家基金公司陆续实施降费行动,近日多只浮动费率基金产品也相继落地。据证监会官网显示,首批与规模、业绩、持有期挂钩的三大类型浮动费率基金产品已正式获批,共计20只,以主动权益型基金为主。
三大类浮动管理费率产品有何特点?
第一类与基金规模挂钩的产品,按照基金管理规模分档收取管理费,体现了基金管理的规模效应,头部机构或具备一定优势。
第二类与基金投资业绩挂钩的产品,按照基金业绩表现分档收取管理费,体现了基金管理人与投资者利益共享、风险共担的原则。
第三类与投资者持有时间挂钩的产品,按照投资者持有产品份额时间分档收取管理费,有利于引导投资者进行长期投资。
浮动费率基金产品不断优化
早在2013年,浮动费率基金产品便开始密集发行。Wind数据显示,以成立日期计算,2013年至2023年这11年间共有超百只浮动费率产品成立,其中2021年数量达到46只。从过去发行的浮动费率产品来看,费率模式主要与业绩挂钩。而此次获批三类浮动费率基金,将管理费与持有时间、规模、业绩情况进行挂钩,是在此前基础上的进一步优化,有利于进一步向投资者利益靠拢。
有何影响?
此次获批的浮动费率基金产品能够满足不同投资者的不同需求,有望为市场带来更多增量资金,进一步提升市场活跃度;另外,有利于促进基金管理人更加注重研究和投资实力,同时鼓励投资者进行长期投资,从而获得更好的投资体验。
总之,此次浮动费率基金获批,是基金管理费收取新模式的一次探索,有益于公募基金行业长期健康发展。未来或有更多类型的浮动费率产品上新,为投资者提供更多选择空间。
基金投资有风险。在进行投资前请参阅相关基金的《基金合同》、《招募说明书》等法律文件。了解基金的风险收益特征,并判断基金是否与投资人的风险承受能力相适应。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益。基金投资需谨慎。